36-miesięczna lokata strukturyzowana
Wprowadziliśmy do oferty lokatę strukturyzowaną (dalej: lokata), w której wartość odsetek zależy od zmiany wartości koszyka akcji spółek z sektora ubezpieczeń zdrowotnych:
- Starzejące się społeczeństwa krajów wysoko rozwiniętych będą generowały rosnący popyt na usługi ubezpieczeniowe zwłaszcza w obszarach opieki medycznej
- Wartość rynku ubezpieczeń zdrowotnych wyniosła 2,34 bln USD w 2024 r. i oczekuje się, że osiągnie 4,56 bln USD do 2032 r. (Źródło SNS Insider)
- Sektor po problemach w latach 2024-2025 związanych z m.in. rosnącymi kosztami medycznymi, zmianami w finansowaniu Medicare oraz regulacyjnym ograniczeniom - wchodzi w 2026 r. z perspektywą odbudowy marż, dzięki podwyżkom składek na ubezpieczenia zdrowotne oraz wyjściu z mniej rentownych segmentów.
Charakterystyka spółek
UnitedHealth Group Inc
amerykańska firma zajmująca się zarządzaniem opieką zdrowotną i ubezpieczeniami zdrowotnymi. Została założona w 1977 roku i ma siedzibę w Minnetonka, Minnesota. Firma działa poprzez dwie jednostki biznesowe: UnitedHealthcare, która dostarcza usługi ubezpieczeniowe, i Optum, która oferuje usługi zdrowotne i technologie informacyjne. W 2025 roku w ramach UnitedHealthcare obsłużonych zostało 49,8 mln osób, a w ramach Optum ponad 123 mln osób
Molina Healthcare Inc
działa jako organizacja zarządzająca opieką zdrowotną i zapewniająca ubezpieczenia zdrowotne finansowane przez rząd (Medicaid, Medicare i Marketplace) dla około 5,8 miliona członków. Założona w 1980 roku z siedzibą w Long Beach w Kalifornii, specjalizuje się w obsłudze osób o niskich dochodach poprzez lokalnie działające plany. Firma zatrudnia około 18 000 pracowników
Elevance Health Inc
działa jako dostawca ubezpieczeń zdrowotnych. Firma oferuje ubezpieczenia zdrowotne, stomatologiczne, okulistyczne, farmaceutyczne oraz ubezpieczenia na życie i od niepełnosprawności. Zapewnia plany opieki zarządzanej dla dużych i małych pracodawców, osób prywatnych oraz klientów programów Medicaid i Medicare
Humana Inc
jeden z największych prywatnych ubezpieczycieli zdrowotnych w USA, który stworzył niszę specjalizującą się w programach rządowych, a niemal wszyscy jego członkowie objęci ubezpieczeniem medycznym pochodzą z programów Medicare, Medicaid oraz wojskowego programu Tricare. Oprócz ubezpieczeń medycznych firma świadczy inne usługi zdrowotne, w tym opiekę podstawową, usługi domowe i zarządzanie świadczeniami aptecznymi.
CVS Health Corp
oferuje zróżnicowany zestaw usług opieki zdrowotnej. Jej korzenie wywodzą się z działalności aptek detalicznych, gdzie prowadzi ponad 9 000 sklepów, głównie w USA. CVS jest również dużym zarządcą świadczeń aptecznych (przejętym przez Caremark), przetwarzającym rocznie około 2 miliardy skorygowanych roszczeń. Prowadzi działalność jako ubezpieczyciel zdrowotny najwyższej klasy (przejęty przez Aetna), obsługując około 27 milionów członków medycznych
Szczegóły lokaty
Minimalna wpłata
10 tys. zł
Oprocentowanie w okresie subskrypcji
stałe 1,5% w skali roku
Możesz mieć więcej niż 1 lokatę
| Okres subskrybcji |
Lokatę można otworzyć (w okresie subskrypcji) od 2 kwietnia do 22 kwietnia 2026 r. |
| Czas trwania lokaty |
Okres umowny (inwestycji): 36 miesięcy i rozpoczyna się następnego dnia po zakończeniu okresu subskrypcji |
| Dzień początkowej obserwacji |
23 kwietnia 2026 r . |
| Dzień końcowej obserwacji |
12 kwietnia 2029 r. |
| Dzień wypłaty pieniędzy z lokaty |
23 kwietnia 2029 r. |
Ile można zyskać na lokacie?
Według jakich zasad obliczamy potencjalny zysk z lokaty?
Potencjalny zysk za okres umowny (inwestycji) lokaty obliczamy wg tych zasad:
- Odsetki za okres umowny (inwestycji) zależą od zmiany wartości koszyka spółek z sektora ubezpieczeń zdrowotnych (zmiana wartości spółek od dnia początkowej obserwacji do dnia końcowej obserwacji)
- W najkorzystniejszym scenariuszu na lokacie możesz zyskać maksymalnie 19,99% plus gwarantowane 3,90%, czyli 23,89% w skali 36 miesięcy (czyli 7,40% w skali roku przy kapitalizacji rocznej)
- Odsetki otrzymasz, jeśli nie wypłacisz pieniędzy z lokaty przed końcem okresu umownego (inwestycji)
- Odsetki naliczamy za okres umowny (inwestycji), a od zysku z Twojej lokaty pobieramy 19% podatku dochodowego.
Odsetki za okres subskrypcji obliczamy wg tych zasad:
- Jeśli zrezygnujesz w trakcie okresu subskrypcji, odsetki naliczymy za czas, przez jaki pieniądze były na lokacie.
- Odsetki należne za okres subskrypcji nie podlegają kapitalizacji i zostaną przekazane zgodnie z dyspozycją klienta po zakończeniu okresu umownego (inwestycji).
Szczegółowe zasady obliczania odsetek znajdziesz w sekcji Dokumenty w Dokumencie zawierającym kluczowe informacji oraz Wzorze dyspozycji i potwierdzenia otwarcia lokaty
Jak otworzyć lokatę?
Jak otworzyć lokatę?
- 1
Odwiedź nasz oddział
Listę placówek znajdziesz na naszej stronie
- 2
Zdecyduj, ile chcesz wpłacić na rachunek lokaty
Minimalna kwota to 10 tys. zł
- 3
Potwierdź otwarcie lokaty
Gotowe!
Kto może otworzyć lokatę?
Lokata jest skierowana do klientów Bankowości Osobistej i Prywatnej
Profil inwestora
Lokata strukturyzowana jest dla klientów, którzy:
- nie ukończyli 75 lat
- zamierzają ulokować środku na okres umowny (inwestycji) długości 36 miesięcy wydłużony o okres subskrypcji
- oczekują potencjalnie większych zysków niż na rachunku lokaty terminowej
- akceptują ryzyko inwestycyjne, które wynika z konieczności zapłacenia opłaty likwidacyjnej, a co za tym idzie utraty części kapitału, jeśli zlikwidują lokatę w okresie umownym (inwestycji):
- 3,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 23 kwietnia 2026 r. do 22 kwietnia 2027 r.
- 2,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 23 kwietnia 2027 r. do 22 kwietnia 2028 r.
- 1,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 23 kwietnia 2028 r. do 22 kwietnia 2029 r.
- mają odpowiednią nadwyżkę finansową, która pozwoli zainwestować w lokatę strukturyzowaną
- mają pełną zdolność do czynności prawnych
- zgodnie z wynikiem ankiety „Profil Inwestora” znajdują się w grupie docelowej produktu mają wypełnione przez nas obowiązki związane z pakietem regulacyjnym MiFID/PRIIP
Ryzyka
Inwestycja w lokatę strukturyzowaną wiąże się z różnymi rodzajami ryzyka, w szczególności takimi jak:
Ryzyko rynkowe – ryzyko nieuzyskania odsetek za okres umowny (inwestycji) z inwestycji w rezultacie zmiany parametrów rynkowych (cen na rynku). W tym przypadku chodzi o ceny akcji spółek z sektora ubezpieczeń zdrowotnych, które są instrumentem bazowym
Ryzyko zmiany regulacji prawnych lub podatkowych – ryzyko zmiany regulacji prawnych dotyczy emitentów, inwestorów lub innych uczestników rynku. Ryzyko zmiany przepisów prawa podatkowego – polega na zmianie stawek podatkowych, metody opodatkowania dochodu. Zmiany tego rodzaju skutkować mogą wzrostem kwoty podatku do zapłaty. Bądź świadomy ryzyk niezależnych od Banku (m.in. prawnego i podatkowego), które w nieznanym stopniu mogą wpłynąć na produkt
Ryzyko utraty części kapitału w przypadku przedterminowego wycofania środków z lokaty strukturyzowanej – ryzyko utraty potencjalnych odsetek i części wpłaconych pieniędzy z powodu pobrania opłaty likwidacyjnej w przypadku przedterminowego wycofania środków z lokaty strukturyzowanej w okresie umownym (inwestycji).
Ryzyka związane z koszykiem akcji spółek z sektora ubezpieczeń zdrowotnych
- Rosnące koszty ubezpieczeń zdrowotnych mogą ograniczyć popyt na ubezpieczenia.
- Ryzyko, że rosnące koszty medyczne, które ponoszą ubezpieczyciele, mogą dalej rosnąć i podwyżki składek ubezpieczeniowych nie pokryją w pełni wzrostu tych kosztów.
- Niepewność regulacyjna i polityczna wynikająca z faktu, że system jest w części zależny od finansowania rządowego do programów Medicare, Medicaid, Obamacare.
Ogólny wskaźnik ryzyka
Nadaliśmy temu produktowi wskaźnik ryzyka równy 2 (w 7 stopniowej skali). Jest to drugi najniższy poziom ryzyka, ponieważ tylko gdy klient wycofa pieniądze z lokaty przed terminem, na który została zawarta, zapłaci opłatę likwidacyjną, a tym samym może stracić część wpłaconych pieniędzy.
Ogólny wskaźnik ryzyka pozwala porównać poziom ryzyka tego produktu z innymi produktami. Pokazuje, jakie jest prawdopodobieństwo tego, że produkt przyniesie straty, które wynikają ze zmian na rynkach albo z tego, że nie będzie możliwości wypłaty wpłaconych pieniędzy.
Stosujemy przepisy, które wynikają z Pakietu regulacyjnego MiFID/PRIIP i z Prawa Bankowego w zakresie informowania i oceny odpowiedniości i adekwatności produktu oferowanego klientowi. Musimy przeprowadzać klasyfikację klienta i test odpowiedniości, a także poinformować klienta o ryzykach związanych z tym produktem. Więcej informacji (w tym dot. ryzyk) w Broszurze informacyjnej o wymogach MiFID
Pytania i odpowiedzi
Czy mogę dopłacać do otwartej lokaty?
Nie. Nie możesz też wypłacać z niej części pieniędzy.
Czy mogę mieć pełnomocnika do lokaty?
Tak, możesz udzielić pełnomocnictwa do dysponowania swoją lokatą. W tym celu odwiedź nasz oddział.
Jakie są opłaty i prowizje?
Zgodnie z Taryfą prowizji i opłat bankowych w PKO Banku Polskim: Opłaty i prowizje - PKO Bank Polski (pkobp.pl)
Kiedy mogę zrezygnować z lokaty?
W przypadku likwidacji lokaty:
- w okresie subskrypcji
Kwota wypłaty z lokaty stanowi wartość odsetek należnych za okres, przez jaki środki były ulokowane w PKO Banku Polskim, oraz wartość środków pieniężnych wpłaconych na poczet lokaty, - w okresie umownym (inwestycji)
Z lokaty możesz zrezygnować z w dowolnym momencie. Jeśli jednak zlikwidujesz ją w okresie umownym (inwestycji), czyli wtedy gdy lokata jest już otwarta, zapłacisz opłatę likwidacyjną w wysokości: -
- 3,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 27 marca 2026 r. do 26 marca 2027 r.
- 2,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 27 marca 2027 r. do 26 marca 2028 r.
- 1,0% kwoty lokaty zlikwidowanej od 27 marca 2028 r. do 26 marca 2029 r.
- w okresie subskrypcji
Ten materiał ma charakter wyłącznie reklamowy oraz nie stanowi oferty w rozumieniu Kodeksu cywilnego. Informacje zawarte w tym materiale nie mogą być traktowane jako propozycja nabycia jakichkolwiek instrumentów finansowych, rekomendacja inwestycyjna, usługa doradztwa inwestycyjnego, podatkowego lub jako forma świadczenia pomocy prawnej. PKO Bank Polski dołożył starań, aby zamieszczone w niniejszym materiale informacje były rzetelne oraz oparte na wiarygodnych źródłach. Zawieranie transakcji, których przedmiotem są lokaty strukturyzowane, może się wiązać z konsekwencjami podatkowymi. W celu uzyskania szczegółowych informacji w zakresie opodatkowania dochodów z inwestycji w lokaty strukturyzowane, klient powinien zasięgnąć porady profesjonalnego doradcy podatkowego, radcy prawnego lub innej osoby, uprawnionej do udzielania porad w przedmiotowym zakresie.
Niezależnie od informacji przekazanych przez PKO Bank Polski, przed zawarciem każdej transakcji klient powinien dokonać całościowej oceny jej ryzyka, potencjalnych korzyści i ewentualnych strat, warunków i skutków prawnych, księgowych i podatkowych transakcji, wpływu czynników rynkowych na wartość inwestycji i wynik transakcji oraz w sposób niezależny ocenić, czy jest w stanie sam lub po konsultacjach ze swoimi doradcami podjąć ryzyko związane z daną transakcją. Instrumenty finansowe oraz transakcje, których są przedmiotem mogą być nieodpowiednie do indywidualnej sytuacji niektórych klientów. Przed zawarciem transakcji klient powinien podjąć kroki w celu pełnego zrozumienia warunków transakcji i dokonania niezależnej oceny jej skutków i odpowiedniości w świetle jego własnych celów i uwarunkowań rynkowych, a w szczególności możliwego ryzyka i korzyści wynikających z jej zawarcia.
PKO Bank Polski, oferując lokatę strukturyzowaną, nie świadczy usług doradztwa inwestycyjnego ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji. Ostateczna decyzja o zawarciu transakcji, okresu umownego (inwestycji) oraz wielkości zaangażowanych środków należy wyłącznie do klienta.